Opredelitev naložbe v pridružena podjetja
Naložba v pridruženo družbo se nanaša na naložbo v podjetje, v katerem ima vlagatelj pomemben vpliv, vendar nima popolnega nadzora kot nadrejeno in podrejeno razmerje. Običajno ima vlagatelj pomemben vpliv, kadar ima od 20% do 50% delnic drugega podjetja.
Obračunavanje naložb v pridružena podjetja
Obračunavanje naložb v pridružena podjetja se izvaja po kapitalski metodi. Pri kapitalski metodi ni uporabljena 100-odstotna konsolidacija. Namesto tega bo delež delnic v lasti vlagatelja prikazan kot naložba v računovodstvo.
Ko vlagatelj sprejme nekaj delnic v pridružene družbe kot v bilanci stanja vlagatelja, se to zabeleži kot "povečanje pridruženih družb", denar pa se zmanjša za enak znesek. Dividenda od pridruženega podjetja se prikaže kot povečanje denarja za vlagatelja. Če želite zabeležiti delež čistega dohodka pridruženega podjetja, dobi naložbeni prihodek vlagatelja kredit, naložba na pridruženi račun pa bremeni.
Primer naložbe v pridružena podjetja
Spodaj je nekaj osnovnih do naprednih primerov naložb v pridružene družbe.
Osnovni primer
Recimo, da je Corp ABC kupila 30% delnic podjetja XYZ. To pomeni, da ima ABC pomemben vpliv na XYZ, in XYZ lahko obravnavamo kot sodelavca ABC. Vrednost 30% delnic je 500.000 USD. Torej, med nakupom bo spodaj računovodska transakcija za ABC .
Po šestih mesecih XYZ razglasi delničarjem 10.000 USD dividend. To pomeni, da bo ABC prejel 30% dividend ali 3000 USD. Spodaj bodo knjigovodski vpisi za isto:
XYZ napoveduje tudi neto dohodek v višini 50.000 USD. ABC bo bremenil 30% od 50.000 USD na svoj račun „Naložbe v pridružene družbe“, medtem ko bo v izkazu poslovnega izida pripisal enak znesek kot „Prihodki od naložb“.
Končno stanje na ABC-jevem računu „Naložbe v pridružene družbe“ se je povečalo na 512 000 USD.
Praktični primer - Nestlejeva naložba v pridružene družbe
Nestle je švicarsko večnacionalno podjetje s sedežem v Švici. Nestle je največje živilsko podjetje na svetu, saj je leta 2018 ustvarilo približno 91,43 milijarde CHF prihodkov. Spodaj je izkaz poslovnega izida družbe Nestle po letnem poročilu za leto 2018.
Vir : www.nestle.com
Vidimo lahko, da so se prihodki od pridruženih podjetij povečali z 824 milijonov CHF na 916 milijonov CHF.
Vir : www.nestle.com
Prav tako se je njihov račun "Naložbe v pridružene družbe" znižal z 11,6 milijarde CHF na 10,8 milijarde CHF.
Spodaj so podrobnejše informacije o sodelavcih za Nestle:
Vir : www.nestle.com
V L'Orealu ima Nestle po izločitvi lastnih delnic 23% delnic. Nestle ima tudi drugo število sodelavcev, vendar to ni pomembno. Glavni dejavniki pri naložbah v pridružene družbe so delež rezultatov v višini 919 milijonov CHF.
Praktični primer - Siemens AG
Siemens AG je nemško večnacionalno podjetje s sedežem v Berlinu in Münchnu. Siemens AG deluje predvsem v industriji, energetiki, zdravstvu in infrastrukturi. Glede na letno poročilo 2018 so njihovi prihodki približno 83 milijard evrov. Spodaj je delček bilance za Siemens AG, ki prikazuje svojo naložbo v pridružene družbe, ki je prikazana pod „Naložbe, obračunane po kapitalski metodi“.
Vir: siemens.com
Kot lahko vidimo, se je njihova naložba v Associates spremenila s 3 milijard na 2,7 milijarde evrov.
Spodaj lahko vidimo tudi njihovo definicijo Associates.
Vir : siemens.com
Kot smo že omenili, naložbo obravnavajo kot pridružene družbe, v katerih imajo od 20 do 50-odstotni delež, in uporabljajo kapitalsko metodo, da upoštevajo, da se naložba pripozna po nabavni vrednosti.
Prednosti
- S temi naložbami investitor pokaže natančno in zanesljivejše ravnovesje dohodka. Prikazuje odstotek zaslužka od naložbe.
- Ker vlagatelj prikazuje edini odstotek dohodka ali naložbe v pridruženo podjetje, je enostavno uskladiti račune.
Slabosti
- Računovodstvo te metode je nekoliko zapleteno. Veliko časa je potrebnega za zbiranje in analizo, ovrednotenje številk in pridobivanje pravilnih informacij.
- Vlagatelj ne more izkazati dividend od pridruženih podjetij kot prihodek. Obravnavati ga je mogoče le kot „znižanje naložbe“ in ne kot dohodek od dividend.
Pomembne točke, ki jih je treba opozoriti na spremembe naložb v pridružene družbe
- Družba se obravnava kot pridružena družba, kadar je delež v podjetju, v katero naloži, med 20% in 50%.
- Za računovodstvo se uporablja kapitalska metoda.
- Naložba se obravnava kot sredstvo in samo odstotek kupljenih delnic se obravnava kot naložba.
- Dividende se obravnavajo kot sprememba naložbe in ne kot prihodek od dividend.
Zaključek
Naložbe v pridružene družbe so običajna praksa, da podjetja svojo naložbo uporabijo tam, kjer želijo imeti manjši delež v drugem podjetju. Kapitalska metoda je koristna za računovodski postopek za te naložbe. Čeprav družbe lahko neto prihodek pridružene družbe prikažejo kot del svojih prihodkov, prihodki od dividend ne bodo del tega in bi pomenilo zmanjšanje "naložbe v pridruženo" sredstvo.
