Kaj so finančna sredstva?
Finančna sredstva lahko opredelimo kot naložbena sredstva, katerih vrednost izhaja iz pogodbene terjatve tega, kar predstavljajo. To so likvidna sredstva, saj se lahko gospodarski viri ali lastništvo pretvorijo v vrednost, na primer denar. Ti se imenujejo tudi finančni instrumenti ali vrednostni papirji. Veliko se uporabljajo za financiranje nepremičnin in lastništvo opredmetenih osnovnih sredstev.
To so pravne terjatve in te pravne pogodbe so predmet prihodnjih denarnih sredstev v vnaprej določeni vrednosti zapadlosti in vnaprej določenem časovnem okviru.
Vrste finančnih sredstev
Vse to lahko razvrstimo v različne kategorije glede na značilnosti denarnega toka, povezanega z njimi.
# 1 - Položnica (CD)
To finančno sredstvo je dogovor med vlagateljem (tukaj, podjetje) in bančno institucijo, v katerem ima stranka (podjetje) v dogovorjenem roku hranjen določen znesek denarja, deponiran v banki, v zameno za zajamčeno obrestno mero.
# 2 - Obveznice
To finančno sredstvo je običajno dolžniški instrument, ki ga podjetja ali vlada prodajo za zbiranje sredstev za kratkoročne projekte. Obveznica je pravni dokument, v katerem je naveden denar, ki ga je vlagatelj posodil posojilojemalcu, in znesek, ko ga je treba vrniti (plus obresti), ter datum zapadlosti obveznice.
# 3 - Zaloge
Zaloge nimajo datuma zapadlosti. Naložbe v delnice podjetja pomenijo sodelovanje v lastništvu podjetja in delitev njegovih dobičkov in izgub. Delnice pripadajo delničarjem, dokler jih ne prodajo.
# 4 - Gotovina ali gotovinska protivrednost
Ta vrsta finančnega sredstva je denar ali enakovredno sredstvo, rezervirano za organizacijo.
# 5 - Bančne vloge
To so denarne rezerve organizacije pri bankah pri varčevanju in preverjanju računov.
# 6 - Posojila in terjatve
Posojila in terjatve so sredstva s fiksnimi ali določljivimi plačili. Za banke so posojila sredstva, ki jih prodajajo drugim strankam kot njihovo poslovanje.
# 7 - Izvedeni finančni instrumenti
Izvedeni finančni instrumenti so finančna sredstva, katerih vrednost izhaja iz drugih osnovnih sredstev. V bistvu gre za pogodbe.
Vsa zgoraj navedena sredstva so likvidna sredstva, saj jih je mogoče pretvoriti v njihove vrednosti v skladu s pogodbenimi zahtevki tega, kar predstavljajo. Ni nujno, da imajo fizično vrednost, kot so zemlja, lastnina, blago itd.
Klasifikacija finančnih sredstev
Za vsa ta sredstva ni enotne tehnike razvrščanja meritev. V bilanci stanja podjetja ga lahko razvrstimo med kratkoročna sredstva ali nekratkoročna sredstva.
# 1 - Kratkoročna sredstva
Vsebuje tista naložbena sredstva, ki so kratkoročne narave in so likvidne naložbe.
vir: Microsoft.com
# 2 - Nekratkoročna sredstva
Nekratkoročna sredstva, kot so delnice drugih družb ali dolžniški instrumenti, ki so v portfelju več kot eno leto.
vir: Microsoft.com
Prednosti
- Nekatera od teh sredstev, ki so zelo likvidna, se lahko zlahka uporabijo za plačilo računov ali za kritje finančnih nesreč. Denar in njihovi ustrezniki spadajo v to kategorijo. Po drugi strani bo morda treba počakati, da delnice dobijo denar, saj jih je treba najprej prodati v zameno, čemur sledi poravnava.
- Za vlagatelje jim daje večjo varnost, če imajo več kapitala, parkiranega v likvidnih sredstvih.
- Služi kot glavna ekonomska funkcija financiranja opredmetenih osnovnih sredstev. To postane mogoče s prenosom sredstev od tistih, ki imajo presežek, tja, kjer so potrebna za takšno financiranje.
- Finančna sredstva razdelijo tveganje po preferencah in nagnjenosti strank, vključenih v naložbo v neopredmeteno sredstvo. Predstavlja pravne terjatve do prihodnjih denarnih sredstev, ki se pričakujejo na splošno po določeni zapadlosti in določeni stopnji. Nasprotne stranke, ki sodelujejo v sporazumu, so podjetje, ki bo plačalo prihodnje gotovino (izdajatelj), in vlagatelji.
Slabosti in omejitve
- Finančna sredstva (likvidna sredstva), kot so vloge na varčevalnih računih in čekovni računi pri bankah, so zelo omejena, ko gre za donosnost naložbe, saj ni omejitev za njihov dvig.
- Poleg tega lahko ta sredstva, kot so CD-ji in računi denarnega trga, mesecem ali letom preprečujejo umik v skladu s sporazumom ali pa se lahko izplačajo.
- Večinoma prihaja z datumom zapadlosti v pogodbi in poskuša unovčiti sredstva, preden zapadlost zahteva kazni in nižje donose.
Pomembne točke
- Vrednost tega sredstva določa povpraševanje in ponudba takšnih sredstev na trgu.
- Ta sredstva se vrednotijo po denarnih sredstvih, ki so potrebna za njihovo pretvorbo, kar se ponovno določi na podlagi določenih parametrov. Vrednost finančnega premoženja ljudi se lahko bistveno spremeni, zlasti v primeru, če so vložili predvsem v delnice.
- Merjenja finančnih sredstev ni mogoče izvesti z eno samo merilno metodo. Recimo, da zaloge merimo, kadar so naložbe majhne v količini, lahko tržna cena meri takratno vrednost zalog. Če pa ima podjetje v lasti veliko število delnic drugih družb, tržna cena delnice ni pomembna, ker jih vlagatelj z večinskimi delnicami morda ne bo prodal.
- Vsako finančno sredstvo ima različna tveganja in koristi za kupca. Na primer, avtomobilsko podjetje ponavadi nima pojma o prodaji svojih avtomobilov, zato se lahko vrednost zalog podjetja poveča ali zmanjša. Obveznica lahko privzeto, saj izdajatelji morda ne bodo vrnili nominalne vrednosti obveznice. Celo gotovinski in hranilni računi so povezani s tveganji, saj lahko inflacija vpliva na kupno moč.
Zaključek
To so ključni del vsake organizacije. Vedno mora imeti dobro evidenco svojih finančnih sredstev, da jo lahko uporabi, kadar koli je to potrebno, na primer v finančnih izrednih razmerah. Koristno je preverjati razpoložljivost takšnih sredstev.
Vsako finančno sredstvo ima za imetnika drugačen, a poseben cilj, z njim je povezana različna višina tveganja, zato so donosi tudi različni glede na tveganje za kupca takega sredstva. Ker ima vsaka vrsta sredstva nekaj koristi in tveganj, je vedno priporočljivo, da imamo kombinacijo različnih vrst sredstev, da imamo optimalen portfelj. Pomaga pri pravilnem delovanju organizacije brez pomanjkanja premoženja.
