Obračunavanje izvedenih finančnih instrumentov
Obračunavanje izvedenih finančnih instrumentov je bilančna postavka, pri kateri so izvedeni finančni instrumenti, ki jih ima družba, prikazani v računovodskem izkazu na način, ki ga odobri GAAP ali IAAB ali oboje.
V skladu z veljavnimi mednarodnimi računovodskimi standardi in MSRP 109 mora podjetje izpeljane instrumente meriti po pošteni vrednosti ali tržiti . Vsi dobički in izgube iz poštene vrednosti se pripoznajo v poslovnem izidu, razen kadar se izvedeni finančni instrumenti opredeljujejo kot instrumenti za varovanje pred varovanjem denarnega toka ali varovanjem pred neto naložbami.
Vzemimo primer, da bi razumeli, kako izračunati dobiček ali izgubo pri izvedenih transakcijah.
Obračunavanje dobička in izgube pri klicnih možnostih
V tem primeru vzemimo ceno vaje 100 USD, premija klicne opcije 10 USD, velikost lota 200 lastniških delnic. Zdaj bomo ugotovili izplačilo in dobiček / izgubo kupca in prodajalca opcije, če je cena poravnave 90 USD, 105 USD, 110 USD in 120 USD
| Opcija „Call“ za lastniške delnice - Izračun dobička / izgube tako za prodajalca kot za kupca | ||||
| Cena vadbe = 100 USD | Scenarij-1 | Scenarij-2 | Scenarij-3 | Scenarij-4 |
| Cena poravnave (v različnih scenarijih) | 90 | 105 | 110 | 120 |
| Klicna opcija (premija opcije * velikost lota) (10 * 200 USD) | 2000 | 2000 | 2000 | 2000 |
| Plačilo opravi kupec opcija kupca = (cena poravnave-cena uveljavitve) x velikost lota | 0
(ker je poravnalna cena manjša, ne bo uveljavil možnosti) | 1000
200 * (105-100) | 2000
200 * (110–100) | 4000
200 * (120-100) |
| Dobiček ali izguba kupca (plačilo minus minus plačana premija) | -2000 | -1000
(1000-20000 | 0
(2000–2000) | 2000
(4000–2000) |
| Izplačilo za prodajalca klica = največ (cena poravnave in cena uveljavitve) x velikost lota | 0 | -1000 | -2000 | 4000 |
| Izplačilo prodajalca klica = Izplačilo minus plačana premija | 2000 | 1000 | 0 | -2000 |
Upam, da zdaj razumete, kako se izračuna dobiček / izguba v primeru izvedenih finančnih instrumentov.
Vzemimo še en primer z datumi in razložil bom računovodske postavke v izvedenih finančnih instrumentih, ki bodo potekale na podlagi scenarija
Obračunavanje dobička in izgube v prodajnih opcijah
| Možnost "daj" na lastniške delnice - Izračun dobička / izgube tako za prodajalca kot za kupca | ||||
| Cena vadbe = 100 USD | Scenarij-1 | Scenarij-2 | Scenarij-3 | Scenarij-4 |
| Cena poravnave (v različnih scenarijih) | 80 | 90 | 100 | 110 |
| Premija za klicno možnost (7 * 200 USD) | 1400 | 1400 | 1400 | 1400 |
| Plačilo opravi kupec s prodajno opcijo = (cena poravnave za ceno vaje) x velikost lota | 4000 | 2000 | 0 | 0 |
| Dobiček ali izguba kupca (plačilo minus minus plačana premija) | 2600 | 600 | -1400 | -1400 |
| Izplačilo za zapisovalca prodaj = največ (cena poravnave za ceno vaje) x velikost lota | -4000 | -2000 | 0 | 0 |
| Izplačilo zapisovalca klicev = Izplačilo minus plačana premija | -2600 | -600 | 1400 | 1400 |
Oglejmo si primere, da bomo razumeli, kako izračunati računovodske postavke za izvedene finančne instrumente v obeh knjigah „Writer and Buyer of Call and Put options (Naslednji 4 primeri temeljijo na tem - klic Writer, klic kupca, Writer put, Buyer Put)
Obračunavanje izvedenih finančnih instrumentov - pisanje klica
G. A se je napisan nakupno opcijo (tj Prodano nakupna opcija), podatki so naslednji z velikostjo serije 1000 delnic X delniških delnic na dan 1. st februarja 2016 s premijo v višini 5 $ na delnico. Datum Vaja je 31 st december 2016 in cena Vaja je 102 $ na delnico
Tržna cena na dan 1. st februar 2016 = 100 na delnico:
Tržna cena delnice na dan 31. st Mar 2016 = 104 na delnico:
Tržna cena delnice na dan 31. st december 2016 = 105 na delnico
Rešitev:
V tej pogodbi, "A", se strinja, da se za nakup delnic po $ 102, kljub vse, kar je cena za 31 st december 2016.
Poštena vrednost opcije je v tem primeru naslednja
1. st februar 2016 (datum, na katerega je začela pogodba) Poštena vrednost opcije = $ 5000
31. st marca 2016 (datum poročanja) = 5000- (104-102) * 100 = $ 3000
31. st december 2016 (datum izteka veljavnosti) = 5000- (105-102) * 100 = $ 2000
Knjigovodske postavke:
| Datum | Podrobnosti | Dr | Cr |
| 1 st februar 2016 | Bančni račun Dr.
Račun obveznosti za klicne opcije Cr (Prejeta premija za možnost pisanja klicnih možnosti) (Klicna premija v višini 5000 USD) | 5000 |
5000 |
| 31 st marec 2016
(Datum poročanja) | Račun obveznosti klicne opcije Dr
Račun dobička iz poštene vrednosti Cr (Povečanje poštene vrednosti opcije) (5000–3000 USD) | 2000 |
2000 |
| 31. st december 2016
(Datum vadbe) | Račun obveznosti klicne opcije Dr
Račun dobička iz poštene vrednosti Cr (Povečanje poštene vrednosti opcije) (3000–2000 USD) | 1000 |
1000 |
| 31. st december 2016
(Datum vadbe) | Račun obveznosti klicne opcije Dr
Bančni račun Cr (Poravnava gotovine pri izvrševanju nakupne opcije) (5000–2000–1000 USD) | 2000 |
2000 |
| V primeru transakcije se poravna z delnicami | |||
| 31. st december 2016
(Datum vadbe) | Račun obveznosti klicne opcije Dr
Delnice X Limited Cr (Poravnava gotovine pri izvrševanju nakupne opcije) (5000–2000–1000 USD) | 2000 |
2000 |
| Denar za delnice: tj. Bruto poravnava delnic | |||
| 1 st februar 2016 | Bančni račun Dr.
Račun obveznosti za klicne opcije Cr (Prejeta premija za možnost pisanja klicnih možnosti) (Klicna premija v višini 5000 USD) | 5000 |
5000 |
| 31 st marec 2016
(Datum poročanja) | Vnos ni potreben
To je poravnava z lastniškim kapitalom. Sprememba poštene vrednosti opcije se ne pripozna | - |
- |
| 31. st december 2016
(Datum vadbe) | Bančni račun Dr.
Delnice X Limited Account Cr (Poravnava transakcije z delnicami) (102 * 1000 USD) | 102000 |
102000 |
Obračunavanje izvedenih finančnih instrumentov - nakup klica
G. kupili nakupno opcijo (Tj kupili nakupna opcija), podatki so naslednji z velikostjo serije 1000 delnic X delniških delnic na dan 1. st februarja 2016 s premijo v višini 5 $ na delnico. Datum Vaja je 31 st december 2016 in cena Vaja je 102 $ na delnico
Tržna cena na dan 1. st februar 2016 = 100 na delnico:
Tržna cena delnice na dan 31. st Mar 2016 = 104 na delnico:
Tržna cena delnice na dan 31. st december 2016 = 105 na delnico
Rešitev: V tej pogodbi, "A" kupljene nakupne opcije za nakup delnic X Ltd na 102 $ na delnico, kljub vse, kar je cena za 31 st december 2016. Če je cena X doo je več kot bo 102 A kupil delnice po 102 USD, sicer če delnice poslujejo pod 102 USD, lahko zavrne nakup delnic po 102 USD.
Torej je poštena vrednost opcije v tem primeru naslednja
1. st februar 2016 (datum, na katerega je začela pogodba) Poštena vrednost opcije = $ 5000
31. st marca 2016 (datum poročanja) = 5000- (104-102) * 100 = $ 3000
31. st december 2016 (datum izteka veljavnosti) = 5000- (105-102) * 100 = $ 2000
Knjigovodske postavke:
| Datum | Podrobnosti | Dr | Cr |
| 1 st februar 2016 | Klicna možnost Račun sredstev Dr
Bančni račun Cr (Opcijska premija, plačana za nakup klicnih možnosti) (Klicna premija 5000 USD) | 5000 |
5000 |
| 31 st marec 2016
(Datum poročanja) | Izguba poštene vrednosti Račun dr
Klicna možnost Račun sredstev Cr (Zmanjšanje poštene vrednosti opcije) (5000–3000 USD) | 2000 |
2000 |
| 31. st december 2016
(Datum vadbe) | Izguba poštene vrednosti Račun dr
Klicna možnost Račun sredstev Cr (Zmanjšanje poštene vrednosti opcije) (5000–3000 USD) | 1000 |
1000 |
| 31. st december 2016
(Datum vadbe) | Bančni račun Dr.
Klicna možnost Račun sredstev Cr (Poravnava gotovine pri izvrševanju nakupne opcije) (5000–2000–1000 USD) | 2000 |
2000 |
| V primeru transakcije se poravna z delnicami družbe X Limited | |||
| 31. st december 2016
(Datum vadbe) | Delnice X Limited Dr.
Klicna možnost Račun sredstev Cr (Delnice poravnajo pri izvrševanju nakupne opcije) (5000–2000–1000 USD) | 2000 |
2000 |
| Denar za delnice: tj. Bruto poravnava delnic | |||
| 1 st februar 2016 | Klicna možnost Račun sredstev Dr
Bančni račun Cr (Opcijska premija, plačana za nakup klicnih možnosti) (Klicna premija 5000 USD) | 5000 |
5000 |
| 31 st marec 2016
(Datum poročanja) | Vnos ni potreben
To je poravnava z lastniškim kapitalom. Sprememba poštene vrednosti opcije se ne pripozna | - |
- |
| 31. st december 2016
(Datum vadbe) | Bančni račun Dr.
Delnice X Limited Account Cr (Poravnava transakcije z delnicami) (102 * 1000 USD) | 102000 |
102000 |
Računovodstvo izvedenih finančnih instrumentov - pisanje pot
G. A se je napisan v prodajno opcijo (Tj prodajajo prodajna opcija) podatki so naslednji z velikostjo serije 1000 delnic X delniških delnic na dan 1. st februarja 2016 s premijo v višini 5 $ na delnico. Datum Vaja je 31 st december 2016 in cena Vaja je 98 $ na delnico
Tržna cena na dan 1. st februar 2016 = 100 na delnico:
Tržna cena delnice na dan 31. st Mar 2016 = 97 na delnico:
Tržna cena delnice na dan 31. st december 2016 = 95 na delnico
Rešitev: V tej pogodbi, "A" prodal opcijo za nakup delnic X doo na 98 $ na delnico, kljub vse, kar je cena za 31 st december 2016. Če je cena X doo je več kot 98 kupec opcije ne smejo prodati delnic A in sicer, če je cena X doo na dan 31. st december 2016 je manj kot $ 98, potem "A" je za nakup delnic po $ 98.
Poštena vrednost opcije je v tem primeru naslednja
1. st februar 2016 (datum, na katerega je začela pogodba) Poštena vrednost opcije = 5000 $ (5 $ * 1000 delnic)
31. st marca 2016 (datum poročanja) = 5000- (98-97) * 100 = $ 4000
31. st december 2016 (datum izteka veljavnosti) = 5000- (98-95) * 100 = $ 2000
| Datum | Podrobnosti | Dr | Cr |
| 1 st februar 2016 | Bančni račun Dr.
Račun obveznosti prodajne opcije Cr (Možnost premije, prejete za pisanje prodajnih opcij) (postavite premijo v višini 5000 USD) | 5000 |
5000 |
| 31 st marec 2016
(Datum poročanja) | Račun obveznosti prodajne opcije Dr
Račun dobička iz poštene vrednosti Cr (Povečanje poštene vrednosti prodajne opcije) (5000–4000 USD) | 1000 |
1000 |
| 31. st december 2016
(Datum vadbe) | Račun obveznosti prodajne opcije Dr
Račun dobička iz poštene vrednosti Cr (Povečanje poštene vrednosti opcije) (4000–2000 USD) | 2000 |
2000 |
| 31. st december 2016
(Datum vadbe) | Račun obveznosti prodajne opcije Dr
Bančni račun Cr (Poravnava gotovine pri izvajanju opcije Put) (5000–1000–2000 USD) | 2000 |
2000 |
| V primeru transakcije se poravna z delnicami | |||
| 31. st december 2016
(Datum vadbe) | Račun obveznosti prodajne opcije Dr
Delnice X Limited Cr (Poravnava gotovine pri izvrševanju opcije Put) (5000–2000–1000 USD) | 2000 |
2000 |
| Denar za delnice: tj. Bruto poravnava delnic | |||
| 1 st februar 2016 | Bančni račun Dr.
Račun obveznosti za klicne opcije Cr (Možnost premije, prejete za pisanje prodajnih opcij) (postavite premijo v višini 5000 USD) | 5000 |
5000 |
| 31 st marec 2016
(Datum poročanja) | Vnos ni potreben
To je poravnava z lastniškim kapitalom. Sprememba poštene vrednosti opcije se ne pripozna | - |
- |
| 31. st december 2016
(Datum vadbe) | Bančni račun Dr.
Delnice X Limited Account Cr (Poravnava transakcije z delnicami) (98 USD * 1000) | 98000 |
98000 |
Obračunavanje izvedenih finančnih instrumentov - nakup nakupa
G. kupil prodajna opcija podatki so naslednji z velikostjo serije 1000 delnic X delniških delnic na dan 1. st februarja 2016 s premijo v višini 5 $ na delnico. Datum Vaja je 31 st december 2016 in cena Vaja je 98 $ na delnico
Tržna cena na dan 1. st februar 2016 = 100 na delnico:
Tržna cena delnice na dan 31. st Mar 2016 = 97 na delnico:
Tržna cena delnice na dan 31. st december 2016 = 95 na delnico
Rešitev: V tej pogodbi, "A" Kupil opcijo za nakup delnic X doo na 98 $ na delnico, kljub vse, kar je cena za 31 st december 2016. Če je cena X doo je več kot 98 na 31 st december 2016 , nato pa bo kupil delnice X doo pri $ 98 drugače, če je cena X doo na dan 31. st december 2016 je manj kot $ 98, potem "A" ne more zanikati, nakup na $ 98 in buy-in izven trga.
Poštena vrednost opcije je v tem primeru naslednja
1. st februar 2016 (datum, na katerega je začela pogodba) Poštena vrednost opcije = 5000 $ (5 $ * 1000 delnic)
31. st marca 2016 (datum poročanja) = 5000- (98-97) * 100 = $ 4000
31. st december 2016 (datum izteka veljavnosti) = 5000- (98-95) * 100 = $ 2000
| Datum | Podrobnosti | Dr | Cr |
| 1 st februar 2016 | Put opcija Račun sredstev Dr
Bančni račun Cr (Opcijska premija, plačana za nakup prodajnih opcij) (postavite premijo 5000 USD) | 5000 |
5000 |
| 31 st marec 2016
(Datum poročanja) | Izguba poštene vrednosti Račun dr
Put opcija Asset Account Cr (Zmanjšanje poštene vrednosti prodajne opcije) (5000–4000 USD) | 1000 |
1000 |
| 31. st december 2016
(Datum vadbe) | Izguba poštene vrednosti Račun dr
Put opcija Asset Account Cr (Zmanjšanje poštene vrednosti prodajne opcije) (4000–2000 USD) | 2000 |
2000 |
| 31. st december 2016
(Datum vadbe) | Bančni račun Dr.
Put opcija Asset Account Cr (Poravnava gotovine pri izvajanju opcije Put) (5000–1000–2000 USD) (v tem primeru lahko gospod A zavrne nakup po ceni 98 USD in nakup na trgu po ceni 95 USD). ob predpostavki, da je od pisatelja kupil 98 dolarjev | 2000 |
2000 |
| V primeru transakcije se poravna z delnicami | |||
| 31. st december 2016
(Datum vadbe) | Delnice X Limited Dr.
Put opcija Asset Account Cr (Poravnava gotovine pri izvrševanju opcije Put) (5000–2000–1000 USD) | 2000 |
2000 |
| Denar za delnice: tj. Bruto poravnava delnic | |||
| 1 st februar 2016 | Put opcija Račun sredstev Dr
Bančni račun Cr (Opcijska premija, plačana za nakup prodajnih opcij) (postavite premijo 5000 USD) | 5000 |
5000 |
| 31 st marec 2016
(Datum poročanja) | Vnos ni potreben
To je poravnava z lastniškim kapitalom. Sprememba poštene vrednosti opcije se ne pripozna | - |
- |
| 31. st december 2016
(Datum vadbe) | Delnice X Limited Account Dr
Bančni račun Cr (Poravnava transakcije z delnicami) (98 USD * 1000) | 98000 |
98000 |
Upam, da zdaj razumete, kako izračunati dobiček ali izgubo na klic in postaviti opcije v različne scenarije in računovodsko obravnavo. Zdaj pa pojdimo v terminske pogodbe / terminske pogodbe lastnega kapitala podjetja.
Terminske pogodbe ali terminske pogodbe za nakup ali prodajo lastnega kapitala podjetja:
Terminska pogodba ali terminska pogodba na lastne lastniške delnice podjetja je kapitalska transakcija. Ker gre za pogodbo o prodaji ali nakupu lastnega kapitala podjetja v prihodnosti po fiksnem znesku.
Če se pogodba poravna v gotovini za drugačen znesek ali delnice, poravnane za znesek razlike, se obravnavajo kot izvedena pogodba.
Denarna poravnava: obravnava se kot izvedena pogodba. Poštena vrednost špedicije ob začetnem pripoznanju se šteje za finančno sredstvo ali obveznost. Poštena vrednost špedicije je ob začetnem pripoznanju enaka nič, zato ob sklenitvi terminske pogodbe računovodski vpis ni potreben. Terminski promet se obračuna po pošteni vrednosti na vsak datum poročanja, posledično terminsko sredstvo / obveznost pa se odpravi ob prejemu / plačilu gotovine ali katerega koli drugega finančnega sredstva.
Poravnava delnic: V skladu s tem se delnice izdajo / odkupijo
za neto znesek poravnave po promptni ceni na datum poravnave. Samo posel poravnave vključuje lastniški kapital.
Poravnava z izročitvijo: Na tej podlagi, kot je navedeno zgoraj, je izdano / odkupljeno potrebno število delnic. To je kapitalski posel.
Primer obračunavanja izvedenih finančnih instrumentov - terminska pogodba za nakup lastnih delnic
X ltd je sklenil terminsko pogodbo za nakup lastnih delnic v skladu z naslednjimi podrobnostmi.
Datum pogodbe: 1. st februar 2016: Datum zapadlosti: 31. st december 2016. Vaja cena $ 104 in št delnic 1000
Tržna cena na dan 1. st februar 2016: 100 $
Tržna cena delnice na dan 31. st Mar 2016: $ 110
Tržna cena delnice na dan 31. st december 2016: $ 106
Rešitev: Poštena vrednost posredovanja na 1 st februar 2016 $ 0
Poštena vrednost naprej 31. st marca 2016 $ 6.000 (1.000 * (110-104))
Poštena vrednost naprej na 31 st dec 2016 $ 2.000 (1.000 * (106-104))
Knjigovodske postavke
| Datum | Podrobnosti | Dr | Cr |
| 1 st februar 2016 | Vnos ni potreben | ||
| 31 st marec 2016
(Datum poročanja) | Terminski račun dr
Terminski dobiček Račun Cr (Zmanjšanje poštene vrednosti špedicije, kar ima za posledico dobiček) (1000 * (110–104)) | 6000 |
6000 |
| 31. st december 2016
(Datum vadbe) | Izguba poštene vrednosti Račun dr
Posredniški račun sredstev Cr (Zmanjšanje poštene vrednosti terminskega sredstva) (106-104) * 1000 | 4000 |
4000 |
| 31. st december 2016
(Datum vadbe) | Bančni račun Dr.
Posredniški račun sredstev Cr (Nasprotna stranka poravna terminsko pogodbo s plačilom 2000 USD) | 2000 |
2000 |
| Delnice za delnice, tj. Neto poravnava delnic | |||
| 31. st december 2016
(Datum vadbe) | Zakladniški račun dr
Terminski račun sredstev Cr (Nasprotna stranka poravna terminsko pogodbo z dobavo delnic družbe X Ltd v vrednosti 2000 USD) | 2000 |
2000 |
| Denar za delnice, tj. Bruto poravnava delnic | |||
| 1 st februar 2016 | Suspenzni račun lastniških delnic Dr.
Račun obveznosti odkupa zalog Cr (Sedanja vrednost obveznosti nakupa delnic po špedicijski pogodbi) | 100000 |
100000 |
| 31 st marec 2016
(Datum poročanja) | Obrestni račun Dr.
Račun obveznosti odkupa zalog Cr (104-100) * 1000 * 11/12 | 3667 |
3667 |
| 31. st december 2016
(Datum vadbe) | Obrestni račun Dr.
Delnice za odkup odgovornosti Cr (4000 * 1/12) | 333 |
333 |
| 31. st december 2016
(Datum vadbe) | Zakladniški račun dr
Zadrževalni račun lastniškega kapitala Cr (Nakup lastnih lastniških deležev po špedicijski pogodbi in prilagoditev suspenza lastniškega kapitala) | 100000 |
100000 |
| 31. st december 2016
(Datum vadbe) | Bančni račun Dr.
Račun obveznosti odkupa zalog Cr (Poravnava špediterske odgovornosti) | 104000 |
104000 |
Obračunavanje izvedenih finančnih instrumentov Video
Upam, da ste razumljivo razumeli računovodsko obravnavo pogodb o izvedenih finančnih instrumentih.
Priporočeni članki
- Izvedeni finančni instrumenti
- Primeri izvedenih finančnih instrumentov
- Izvedeni finančni instrumenti
- Vrste izvedenih finančnih instrumentov
