Najpomembnejša vprašanja in odgovori na področju finančnega načrtovanja in analiz (FP&A)
Skupina za finančno načrtovanje in analizo (FP&A) najvišjemu vodstvu zagotavlja strateške vložke in napovedi, vključno z izkazi poslovnega izida, proračunom in finančnim modeliranjem projektov. V tem članku govorimo o 10 najpomembnejših vprašanjih in odgovorih za FP&A, ki vas bodo vodili do dobre priprave in razbijanja intervjuja, s katerim se boste soočili v bližnji prihodnosti.
# 1 - Kakšna je razlika med načrtovanjem in napovedovanjem?
Med proračunom in napovedovanjem sta dve glavni razliki.
- Proračun oblikuje načrt za prihodnost, da bi bili prihodki in odhodki takšni. Napoved pa je ocena, kaj se lahko dejansko zgodi. Napoved temelji na resničnih podatkih, preteklih vložkih in je ugotovljena z uporabo statističnih metod raziskovanja.
- Proračun je pogosto statičen in se običajno ne posodablja eno leto. Napoved ni statična, saj podjetju omogoča razumevanje, kaj se lahko dejansko zgodi v bližnji prihodnosti. Zato se napovedani podatki vsako četrtletje posodabljajo.
# 2 - Recimo, da ste finančni direktor podjetja. Kaj bi vas držal budne ponoči?
(Če želite odgovoriti na to vprašanje, morate najprej pomisliti, kaj finančni direktor naredi za podjetje. Finančni direktor zagotavlja, da ima podjetje dovolj likvidnosti, donosnost pa je večja od stroškov kapitala (pomislite na tehtano povprečno ceno kapitala, ki ga lahko izračunamo z uporabo stroškov lastniškega kapitala in stroškov dolga). Finančni direktor si bo torej prizadeval zagotoviti finančno blaginjo podjetja.)
Vprašanje je subjektivno. Glede na finančno stanje podjetja se mi zdi, da moram zmanjšati celotne stroške kapitala podjetja. Zato lahko razmerje med dolgom in lastniškim kapitalom povečam z znižanjem lastniškega kapitala in povečanjem dolga ali pa moram poskrbeti za trenutne obveznosti podjetja. Glede na to, s čim se podjetje bori, bom zastavil problem in ga rešil.
# 3 - Kako pomembni so trije računovodski izkazi? Lahko na kratko spregovorite o njih?
Trije računovodski izkazi so hrbtenica finančnega zdravja podjetja. Če želite vedeti, kako je s podjetjem, si oglejte njegove tri računovodske izkaze.
Izkaz poslovnega izida govori o ustvarjenih prihodkih in nastalih stroških. Bilanca stanja govori o bilančni vsoti in skupnih obveznostih in o tem, kako so celotna sredstva enaka celotnim obveznostim in lastniškemu kapitalu. Izkaz denarnih tokov ugotavlja neto denarni priliv / denarni odtok iz operativnih, investicijskih in finančnih dejavnosti.
Vsak vlagatelj si mora pred odločitvijo o naložbi ogledati te tri računovodske izkaze.
# 4 - Kako napovedati prihodke za podjetje?
Običajno obstajajo trije napovedni modeli, ki jih podjetje uporablja za napovedovanje svojih prihodkov.
- Pristop od spodaj navzgor je prva metoda, pri kateri se finančno modeliranje začne pri izdelkih / storitvah, napovedovanju povprečnih cen in stopenj rasti.
- Pristop od zgoraj navzdol je druga metoda, pri kateri se model napovedovanja začne s tržnim deležem in tržno velikostjo podjetja ter kako ti deleži vplivajo na prihodke podjetja.
- Tretja metoda je pristop iz leta v leto, kjer se upoštevajo lanski prihodki, nato pa z dodajanjem / odštevanjem določenega odstotka model pride do ocene prihodkov za naslednje leto.
# 5 - Kako veste, da je model excel dokaj dober?
Najpomembnejša sestavina dobrega modela excel je, kako uporabniku prijazen je model excel. Če prosite laika, da ga pogleda in poskusi razumeti, ali bi vedela, za kaj gre? Pogosto stranke, s katerimi boste delali, morda ne vedo ničesar o modelu excel. Vaša naloga je ustvariti tako uporabniku prijazne modele excel, ki jih lahko razume vsak. Če morate redno preverjati napake, morate to zagotoviti, da so vsi podatki in izračuni v bilanci stanja v izkazu denarnega toka točni.
6. - Ali lahko spregovorite o treh glavnih izzivih, s katerimi se naše podjetje srečuje že nekaj časa?
(Za odgovor na to vprašanje je nujno, da temeljito raziščete podjetje in si ogledate njegovo letno poročilo za zadnje leto. Če pregledate vse računovodske izkaze podjetja, boste dobili ideje o tem, kaj dobro deluje za podjetje in kaj ne deluje. Poskusite vključiti tako notranje kot zunanje izzive - izzive, ki jih je mogoče nadzorovati, in izzive, ki jih ni mogoče nadzorovati.)
Ko sem pregledal vaše letno poročilo, sem ugotovil, da bi se podjetje lahko zadolžilo več, saj je finančni vzvod podjetja prenizek. Poleg tega ste se soočili z velikim izzivom pri uporabi svojega premoženja. Ta dva izziva je mogoče premagati s pravilno strategijo in izvedbo. Zunanji dejavnik, ki je v zadnjih letih za vas najbolj izziv, so konkurenti, ki vam jedo tržni delež.
# 7 - Kako bi postali odličen analitik finančnega načrtovanja?
Obstajajo tri veščine, ki bi jih moral obvladati analitik finančnega načrtovanja.
- Prva veščina je veščina analitike. Kot lahko razumete, je za usvajanje te veščine potrebna napredna raven znanja in uporabe.
- Druga veščina je umetnost predstavitve. Za razlago podatkov ni dovolj. Predložiti ga morate tudi ključnim ljudem organizacije, da boste lahko ob pravem času sprejeli ključne odločitve.
- Tretja veščina je mehka veščina. Je sposobnost jasnega povedati stvari in ima odlične medosebne sposobnosti.
Če imate te tri veščine, postanete mojster finančnega načrtovanja in analize.
# 8 - Kako bi sestavili model napovedi?
Izdelava modela napovedi ali tekočega proračuna je dokaj enostavna. Vse, kar morate storiti, je, da obdržite zgodovinske podatke prejšnjega meseca (če gre za model mesečne napovedi) in nato ustvarite napoved, ki presega to. Če je četrtletno, boste vzeli pretekle podatke iz prejšnjega četrtletja.
# 9 - Kako bi se lotili modeliranja obratnih sredstev?
Tri ključne sestavine obratnega kapitala so - zaloge, terjatve do kupcev in obveznosti. Te tri stvari se uporabljajo za ugotavljanje stroškov prodaje, prihodkov, izvršenih plačil itd. Z izračunom dni zaloge, dneva neporavnane prodaje in dni, ki jih je treba plačati, bi lahko razumeli celoten cikel pretvorbe gotovine . Tako bi oblikovali obratna sredstva podjetja.
# 10 - Kako odpis zalog vpliva na računovodske izkaze?
(To je pogosto vprašanje v vprašanjih za finančno načrtovanje in analizo. Pogovoriti se morate o tem, kako odpis zalog vpliva na tri računovodske izkaze.)
V bilanci stanja se bo delež sredstev zmanjšal, saj se bo zaloga zmanjšala za odpisani znesek. V izkazu poslovnega izida bomo videli nižji čisti dohodek, saj moramo odpisani učinek prikazati v COGS ali ločeno. V izkazu denarnih tokov bi se odpisani znesek dodal nazaj denarnemu toku iz poslovanja, saj gre za nedenarni odhodek.
Priporočeni članki
- Vprašanja in odgovori o intervjujih za finančno modeliranje
- Vprašanja in odgovori o vrednotenju
- Vprašanja o računovodskih intervjujih
- Vprašanja in odgovori kreditnega analitika
