Razlike med FIFO in LIFO
FIFO (First In, First Out) in LIFO (Last In, First Out) sta dva načina obračunavanja vrednosti zalog v lasti podjetja. Z obračunavanjem vrednosti zalog postane izvedljivo poročanje o stroških prodanega blaga ali kakršnih koli odhodkih, povezanih z zalogami, v izkazu poslovnega izida in poročanje vrednosti zalog katere koli vrste v bilanci stanja.
V tem članku pogledamo, kaj je LIFO in FIFO, primeri, prednosti in njegove ključne razlike -
- Definicije
- Kaj je FIFO (prvi v prvi ven)?
- Kaj je LIFO (zadnji v prvem izhodu)?
- Primer
- Vrednotenje zalog po metodi FIFO
- Vrednotenje zalog po metodi LIFO
- Zakaj obstaja več kot ena metoda za obračun stroškov zalog?
- Kateri je najprimernejši?
- Prednosti LIFO
- Prednosti FIFO
Opredelitve metod FIFO in LIFO
Kaj je FIFO (prvi v prvi ven)?
FIFO pomeni „First In First Out“, kar pomeni, da bo zaloga, ki je bila najprej dodana zalogi, najprej odstranjena iz zaloge. Torej bo zaloga pustila zalogo po vrstnem redu enako kot tista, v kateri je bila dodana zalogi.
Pomeni, da se vsakič, ko je zaloga prijavljena kot prodana (bodisi po pretvorbi v končni izdelek ali takšna, kakršna je), njeni stroški upoštevajo kot stroški najstarejše zaloge, ki je na zalogi.
To pa pomeni, da so stroški zalog
prodanih, kot je navedeno v izkazu poslovnega izida, se upošteva kot najstarejša zaloga na zalogi. Po drugi strani pa bodo v bilanci stanja zaloge, ki so še na zalogi, enake stroškom najnovejše zaloge, dodane zalogi.
Kaj je LIFO (zadnji v prvem izhodu)?
LIFO pomeni Last In, First Out, kar pomeni, da bo zaloga, ki je bila nazadnje dodana zalogi, najprej odstranjena iz zaloge. Torej bo zaloga zalogo pustila v vrstnem redu, obratnem od tistega, v katerem je bila dodana zalogi.
Pomeni, da se vsakič, ko je zaloga prijavljena kot prodana (bodisi po pretvorbi v končni izdelek ali takšna, kakršna je), njeni stroški upoštevajo kot stroški najnovejše zaloge, dodane zalogi.
To pa pomeni, da se bodo stroški prodanih zalog, kot so navedeni v izkazu poslovnega izida, upoštevali kot stroški najnovejših zalog, dodanih zalog. Po drugi strani pa bodo v bilanci stanja zaloge, ki so še na zalogi, enake stroškom najstarejše zaloge, ki je na zalogi.
Obe metodi sta čisti metodi obračunavanja in poročanja o vrednosti zalog. Ne glede na to, katera metoda je sprejeta, ne ureja dejanskega dodajanja ali odstranjevanja zalog iz zaloge za nadaljnjo predelavo ali prodajo.
Druga metoda obračuna stroškov zalog, ki jo javno uporabljajo tudi zasebna podjetja, je metoda povprečnih stroškov. Ta metoda zavzame srednjo pot med FIFO in LIFO, tako da vzame tehtano povprečje vseh enot, ki so na voljo na zalogi v obračunskem obdobju, in nato s tem povprečnim stroškom določi vrednost COGS in končnega inventarja.
Toda v tem članku se osredotočamo le na metode FIFO in LIFO za obračun stroškov zalog in primerjavo obeh.
Primer LIFO proti FIFO
Recimo, da podjetje proizvaja in prodaja svoj izdelek v serijah po 100 enot. Če je inflacija pozitivna, se bodo proizvodni stroški s časom še povečevali. Predpostavimo torej, da se v vsakem obdobju proizvede 1 serija po 100 enot, proizvodni stroški pa se po vsakem zaporednem obdobju povečajo.
Torej, če so proizvodni stroški za izdelavo 1 enote v prvem obdobju 10 USD, bi lahko znašali 15 USD v drugem obdobju, 20 USD v drugem obdobju itd. Za poletje si oglejte spodnjo tabelo:
Upoštevajte podrobnosti o treh serijah proizvodnje v zgornji tabeli. Recimo, da so številke serij v vrstnem redu glede na datum izdelave serij.
Očitno bi moralo biti, da podjetje v posameznem obdobju ne bo moglo prodati natanko 100 enot izdelkov. Prodati jih bo moral po prejetih naročilih in glede na razpoložljivost izdelkov na zalogi končnih izdelkov. Torej predvidevam, da podjetje dobi naročila za skupno 150 enot po proizvodnjo 3 rd serijo 100 enot.
Vrednotenje zalog po metodi FIFO
Če se podjetje odloči za uporabo metode evidentiranja zalog FIFO, bodo stroški prodanega blaga enaki stroškom prvih 150 proizvedenih enot (se spomnite »prvi v, prvi ven?«) Od vseh 300 enot na zalogi. Zdaj prvih 150 proizvedenih enot vključuje 100 enot serije št. 1 in dodatnih 50 enot serije št. 2. Zato bodo stroški prodanega blaga (COGS) enaki (100 * 10 USD) + (50 * 15 USD) = 1750 USD.
Vrednost preostalega zaloga končnih izdelkov bo enaka stroškom preostalih 150 enot na zalogi, tj. Preostalih 50 enot serije št. 2 in 100 enot serije št. 3. Zato, vrednost zaloge končnih izdelkov, ki se bo poročala v bilanci stanja podjetja, bi bila enaka (50 * 15 USD) + (100 * 20 USD) = 2750 USD.
Vrednotenje zalog po metodi LIFO
Zdaj, če se podjetje odloči za uporabo metode LIFO pri evidentiranju zalog, bodo stroški prodanega blaga enaki stroškom zadnjih 150 proizvedenih enot (se spomnite »zadnji v prvem ven?«) Od vseh 300 razpoložljivih enot na zalogi. Zdaj zadnjih 150 proizvedenih enot vključuje 100 enot serije št. 3 in dodatnih 50 enot serije št. 2. Zato bodo stroški prodanega blaga (COGS) enaki (100 * 20 USD) + (50 * 15 USD) = 2750 USD.
Vrednost preostalega zaloga končnih izdelkov bo enaka stroškom preostalih 150 enot na zalogi, tj. Preostalih 50 enot serije št. 2 in 100 enot serije št. 1. Zato, vrednost zaloge končnih izdelkov, ki se bo poročala v bilanci stanja podjetja, bi bila enaka (50 * 15 USD) + (100 * 10 USD) = 1750 USD.
FLFO vs. LIFO Infographics
Zakaj obstaja več kot ena metoda za obračun stroškov zalog?
Glavni vzrok, zakaj obstaja več načinov za obračunavanje stroškov zalog, je inflacija. Če inflacija nekako preneha obstajati, potem ne bomo potrebovali drugačnih metod za ugotavljanje vrednosti zalog, ki jih odhodki podjetja hranijo ali hranijo njegova skladišča.
Kajti če inflacije ne bi bilo, bi bili stroški danes kupljenega materiala popolnoma enaki kot lani. Tako se bodo izkazali, da bodo tudi materialni stroški proizvodnje končnih izdelkov enaki za določeno vrsto izdelka. Torej bodo stroški zalog, dodanih zalog danes, popolnoma enaki stroškom zalog, dodanih zalogam pred enim letom. Torej, ne glede na to, ali uporabljate metodo LIFO ali metodo FIFO, bo tudi vrednost zaloge ali celo zaloga v vsakem primeru enaka.
Ker pa je inflacija resničnost, se pri uporabi FIFO vrednost zalog izkaže za nekaj, pri uporabi LIFO pa nekaj drugega.
Zakaj pa nekatera podjetja uporabljajo FIFO, medtem ko nekatera uporabljajo LIFO za izračun vrednosti zalog? Odgovor na to je naslednji: Podjetja uporabljajo različne metode evidentiranja zalog zaradi koristi in udobja, ki jih ponujata obe metodi v različnih situacijah.
Čeprav zgornje drži, se v večini držav upoštevajo računovodski standardi MSRP, ki ne dovoljujejo uporabe metode LIFO. Torej podjetja nimajo te izbire.
vir: iasplus.com
Toda v ZDA je dovoljeno pod pogojem, da morajo subjekti, s katerimi se javno trguje in ki uporabljajo LIFO za davčne namene, uporabljati LIFO tudi za računovodsko poročanje.
Poglejte tudi MSRP v primerjavi z US GAAP.
LIFO proti FIFO - Kateri je najprimernejši?
Vrednost zalog je prikazana v izkazu poslovnega izida kot nabavna vrednost prodanega blaga (COGS) in na bilanci stanja kot zaloga med obratnimi sredstvi. Tako bo metoda, uporabljena za vrednotenje zalog, posredno vplivala na vrednost bruto dohodka, čistega dohodka, davka od dohodka na izkaz poslovnega izida in obratnih sredstev ter na bilančno vsoto.
Da bi to razumeli, vzemimo vrednosti stroškov prodanega blaga (COGS) in vrednosti zalog, izračunane z uporabo metod FIFO in LIFO, iz zgoraj opisanega ilustrativnega primera.
Ključne razlike
- V LIFO se najprej razdeli blago, kupljeno ali proizvedeno zadnje, v FIFO pa se najprej razdeli blago, ki se kupi ali proizvede.
- FIFO je globalno in široko uporabljena metoda za vrednotenje zalog. Medtem ko ameriški GAAP dovoljuje sprejemanje LIFO in FIFO, vendar se v mednarodnih scenarijih FIFO pogosto uporablja, MSRP pa omejuje uporabo LIFO za vrednotenje zalog.
- Pod LIFO zaloge v roki predstavljajo najstarejše zaloge, medtem ko v FIFO zaloge v roki predstavljajo najnovejše zaloge.
- V inflacijskem gospodarstvu uporaba LIFO vodi do nižjih dobičkov in pomaga pri varčevanju z davki, medtem ko uporaba FIFO vodi do večjega dobička in velikega davčnega bremena.
- FIFO potencialnim vlagateljem poda natančen znesek finančnih podatkov organizacije in pomaga pri odločanju. Čeprav LIFO ne bo dal natančne slike finančnega stanja, zato vodi do netočnih odločitev o naložbah.
- V FIFO so zaključne zaloge sestavljene iz najnovejših postavk, zato se zaključne zaloge vrednotijo po tržni ceni. V LIFO se zaključne zaloge vrednotijo po zgodovinski ceni.
- FIFO je bolj realen in logičen pristop vrednotenja zalog v primerjavi z LIFO
- V primeru LIFO obstaja nevarnost, da bodo zaloge zastarele in zastarele, saj se blago uporablja iz starih zalog, če se uporablja FIFO.
- V nasprotju z LIFO je vzdrževanje zapisov v FIFO lažje, saj je več slojev manj.
- Stroški prodanega blaga so v trenutni tržni ceni v LIFO, stroški neprodanega blaga pa v tržni ceni v FIFO.
- FIFO ni primerna metoda, če cene materiala močno nihajo. V tem primeru je LIFO ustrezna možnost.
Prednosti LIFO
Najprej vzemite vrednosti COGS, izračunane z uporabo obeh metod, in pripravite izkaz poslovnega izida, ob predpostavki, da so vse druge vrednosti, kot so prodaja, drugi odhodki in davčna stopnja, enake za obe metodi. Predpostavimo, da naj bo prodajna cena 1 enote 40 USD. Ker je bilo prodanih skupno 150 enot, bo celotna prodaja znašala (150 * 40 USD) = 6000 USD. Predpostavimo tudi, da bodo drugi odhodki za obravnavano obdobje je znašalo 1250 USD, davčna stopnja, ki se uporablja za čisti dohodek, pa je znašala 30%. In naj bodo te predpostavljene vrednosti enake za obe metodi.
Izkaz poslovnega izida, pripravljen ob uporabi FIFO in LIFO, bo videti takole:
Vrednost COGS, izračunana po metodi FIFO, je znašala 1750 USD, medtem ko je bila po LIFO metodi izračunana 2750 USD. Zdaj pa poglejte razlike med vrednostmi bruto dohodka, neto dohodka in davka od dohodka. Vse to je posledica razlike v vrednosti COGS, ki pa je posledica uporabe dveh različnih metod vrednotenja zalog.
Končno je korist uporabe metode LIFO za podjetje ta, da lahko poroča o nižjem neto dohodku in tako odloži svoje davčne obveznosti v času visoke inflacije. A hkrati lahko na koncu razočara vlagatelje s poročanjem o nižjem dobičku na delnico. Po drugi strani pa bo podjetje, ki uporablja metodo FIFO, poročalo o višjem neto prihodku in bo zato v kratkem imelo večji znesek davčne obveznosti.
Poleg odloga davka je LIFO koristen tudi pri zmanjševanju odpisov zalog. Odpisi zalog se zgodijo, če se šteje, da se je zaloga znižala pod njeno knjigovodsko vrednostjo. Če se uporabi LIFO, bo na zalogi ostal samo stari zalog, njegova nakupna cena pa bo imela manj možnosti, da se zniža pod njegovo knjigovodsko vrednost.
Prednosti FIFO
Zdaj, da bi razumeli vpliv obeh metod na bilanco stanja, vzemite vrednosti zalog, izračunane z uporabo obeh metod, in pripravite bilanco stanja v najpreprostejši obliki ob predpostavki vrednosti drugih sredstev (vsa sredstva razen zaloge) in Obveznosti enake za obe metodi. Predpostavimo, da naj bo vrednost drugih sredstev 20000 USD, vrednost skupnih obveznosti pa 10750 USD. In te predpostavljene vrednosti naj bodo enake za obe metodi.
Bilanca stanja, pripravljena ob uporabi obeh metod vrednotenja zalog, bo videti takole:
Uporaba metode FIFO
Uporaba metode LIFO
Vrednost zalog, izračunana po metodi FIFO, je znašala 2750 ameriških dolarjev, medtem ko je bila izračunana po metodi LIFO 1750 ameriških dolarjev. Poglejte zdaj razlike med vrednostmi bilančne vsote in lastniškim kapitalom (= celotna aktiva-skupne obveznosti). Vse to je posledica razlike v vrednosti zalog, ki pa je posledica uporabe dveh različnih načinov vrednotenja zalog.
Končno je korist uporabe metode FIFO za podjetje v tem, da lahko poroča o višji vrednosti lastniškega kapitala ali neto vrednosti in se zato zdi vlagateljem bolj privlačna. Po drugi strani pa bo podjetje, ki uporablja metodo LIFO, poročalo o nižji vrednosti neto vrednosti in bo zato vlagateljem videti razmeroma manj privlačno.
Bralcu bi moralo biti očitno, omembe vredno pa je tudi, da bo vpliv na COGS v izkazu poslovnega izida in zalogi v bilanci stanja opisan zgoraj le, če je inflacija pozitivna, tj. Cene surovin naraščajo s časom. Če je inflacija negativna, bo vpliv LIFO in FIFO obraten od zgoraj opisanega.
Primerjalna tabela
Bistvo zgornje razlage je povzeto v naslednji tabeli:
| Merila | LIFO | FIFO | ||
| Polna oblika | Zadnji v prvi ven | Prvi v Prvi ven | ||
| Koncept | Nazadnje dodano blago se izda najprej. | Najprej se izda dodano blago. | ||
| Finančno poročanje | LIFO po MSRP ni dovoljen | V skladu z US GAAP sta LIFO in FIFO zakonita. Toda zunaj ZDA je FIFO splošno sprejet. | ||
| Inflacija | Med dvigom cen je prodano blago najcenejše; povečuje stroške prodanega blaga in vodi do zmanjšanja dobička. | Med dvigom cen so prodani izdelki najnižje cene; zmanjšuje stroške prodanega blaga in vodi do višje stopnje dobička. | ||
| Izračun COGS | Za izračun stroškov prodanega blaga ugotovite stroške najstarejšega inventarja in jih pomnožite s količino prodanega blaga. | Za izračun stroškov prodanega blaga ugotovite stroške najnovejše zaloge in jo pomnožite s številom prodanega blaga. | ||
| Tržna cena | Stroški prodanega blaga so v trenutni ceni. | Neprodano blago je v trenutni tržni ceni. | ||
| Snemanje | Dolgočasno je snemati LIFO; zato morajo biti najstarejši podatki o inventarju v evidenci že leta. | Pri snemanju FIFO ne sme biti nobenih težav, saj se zaloge nenehno porabljajo v skladu z zahtevo, ne da bi jo hranili leta. | ||
| Učinek dobička | Kot smo že omenili, bo med inflacijo dobiček nižji. | Med inflacijo bodo dobički višji. | ||
| Davek na prihodek | V času dviga cen bo dobiček nižji, zato pritegne manj dohodnine. | V času dviga cen bo dobiček višji, kar vodi do večjega plačila dohodnine. | ||
| Naložbeni potencial | Uporaba metode LIFO morda ne bo pritegnila potencialnih vlagateljev, saj uporaba LIFO vodi do nižjega neto dohodka. | Uporaba metode FIFO vlagateljem pomaga razumeti trenutni scenarij. Pomaga privabiti vlagatelje. |
Zaključek
FIFO in LIFO sta dve metodi računovodstva in poročanja o vrednosti zalog. FIFO upošteva stroške najprej kupljenega materiala kot stroške prodanega blaga in stroške materiala, kupljenega nazadnje, kot stroške predmetov, ki so še vedno prisotni v zalogi. LIFO upošteva nabavne materiale, kupljene pred kratkim, kot stroške prodanega blaga in stroške najprej kupljenega materiala kot stroške predmetov, ki so še vedno prisotni v zalogi.
Prednosti uporabe metode LIFO so, da pomaga odložiti davke in zmanjšati odpis zalog v obdobjih visoke inflacije. Korist uporabe FIFO je, da ima za posledico večjo vrednost prijavljenega zaslužka in neto vrednost podjetja, ki privabi več vlagateljev. Ti učinki so nasprotni, kadar pride do deflacije.
Toda v večini držav velja standard MSRP, po katerem uporaba LIFO ni dovoljena. Le nekatere države, vključno z ZDA, dovoljujejo uporabo LIFO za namene obdavčitve, zahtevajo pa tudi njegovo uporabo, medtem ko vlagateljem poročajo o rezultatih. Vendar je FIFO veliko bolj priljubljena metoda od obeh, ker je bolj logična za večino panog.
