Kaj je pozavarovanje?
Pozavarovanje je orodje za zavarovalnice, da zmanjšajo svojo škodno odgovornost tako, da del zavarovanja zavarujejo pri drugi družbi in s tem preprečijo plačilno nesposobnost zavarovalnic; zato se družba, ki tako zavaruje terjatve, imenuje "pozavarovalnica", družba, ki se zavaruje, pa "družba za cedovanje".
Pozavarovanje ima dolgo zgodovino, sklici pa segajo celo na evropske zakone iz 15. stoletja. Z leti se je način pozavarovanja razvil in pojavilo se je več alternativnih instrumentov, med katerimi so denimo katastrofalne obveznice, prikolica, ILW, ki zavarovalnicam pomagajo pri prenosu nevarnosti naravne katastrofe.
Vrsta pozavarovanja
Pozavarovanje je v glavnem odškodninska pogodba ali pogodba o povračilu, pri kateri pozavarovalnica povrne izgubo, ki jo je dejansko plačala cedent, in takšno izgubo mora kriti zavarovalna pogodba ali katera koli druga politika, ki spada v področje take pogodbe.
Naslednjo kategorizacijo je objavil zvezni urad za zavarovanje, oddelek zakladništva ZDA. Pogovorimo se o vrstah pozavarovanja.
# 1 - Pozavarovanje pogodb
To je podobno krovnemu pozavarovanju, kjer je narava polic, ki jih je treba kriti, določena v pozavarovalni pogodbi, tj. Ni omenjena nobena posebna polica, določena so le merila, ki izpolnjujejo pogoje, in vse police, ki izpolnjujejo takšno merilo, postanejo samodejno pozavarovane. To deluje le, kadar pozavarovalnica in cedent prevladujeta nad faktorjem zaupanja. V tej vrsti obstajata dve kategoriji:
A - Pozavarovanje Pro-Rata
Ta sporazum ima vnaprej določeno razmerje med delitvijo tveganj in premij. Cedant daje ta delež premije pozavarovalnici, pozavarovalnica pa nosi sorazmerno tveganje. V svoji preprosti obliki je ta dogovor znan kot delnica Quota; če pa mora Cedant obdržati nespremenljiv znesek izgube, ki nastane zaradi zahtevka, in se delitev tveganja začne čez ta prag, potem takšna ureditev pomeni "presežni delež". Zato odstotka delitve izgub ni mogoče določiti vnaprej in se spreminja, kolikor se spreminja znesek celotne izgube.
B - Pozavarovanje presežkov
To znova zavaruje izgube nad vnaprej določeno ravnjo in so lahko tri vrste.
- Na pojav: To zaščiti več pravilnikov, na katere vpliva posamezen dogodek.
- Skupno: ščiti pred izgubami, ki nastanejo v določenem časovnem obdobju.
- Na tveganje: To ščiti pred posameznimi razredi tveganja.
# 2 - fakultativno pozavarovanje
Tu pozavarovalnice zavarujejo posebna tveganja ali police, namesto da bi zagotovile vse police, ki spadajo pod določeno specifikacijo. V primerjavi s pogodbenim sporazumom je to drago, saj vsakič, ko gre za škodo, obe stranki opravita postopek skrbnega pregleda, da ugotovita, ali je zahtevek zajet v pozavarovalni pogodbi ali ne.
Namen pozavarovanja
Za analogijo bi morali pozavarovatelja obravnavati kot centralno banko, cedentje pa kot poslovne banke. Pozavarovalnica določi ukrepe odstopnih družb, povezane s tem, koliko tveganj lahko prevzamejo in koliko podpornega kapitala lahko pridobijo od pozavarovateljev. Sledi namen pozavarovanja.
- # 1 - Omejevanje potencialnih izgub - Na splošno zavarovalne škode niso znane, premije, ki jih prejmejo zavarovalnice, pa se določijo ob podpisu police. Zato lahko terjatve presegajo tisto, kar lahko zavarovalnice zberejo z vlaganjem premij, in zato morda ne bodo mogle v celoti izpolniti škod. Zato zavarovalnice pozavarovanje uporabljajo za omejevanje izgub, tako kot izvedeni instrument, ki se uporablja za varovanje pred tveganji.
- # 2 - Izpolnjevanje zakonskih zahtev - V skladu z zakoni in predpisi zavarovalne industrije so lahko zavarovalnice omejene s številom polic, ki jih lahko izdajo v zvezi s posebnim tveganjem. To pomeni, da če presežejo ta prag, niso v skladu s predpisi; zato iščejo pozavarovanje, ki del tega tveganja prenese na pozavarovatelja in s tem odpre prostor za izdajo več polic.
- # 3 - Prestrukturiranje bilance stanja - Tako kot družbe ustvarijo namensko sredstvo, da nekatere svoje obveznosti iz svoje bilance odstranijo, da bi se okrepile, zavarovalnice nekatere svoje obveznosti prenesejo na pozavarovalnico, tako da je njena bilanca videti boljše lahko začne več poslov.
- # 4 - Vstop ali izstop iz domene tveganja - Včasih zavarovalnice raje zmanjšajo izpostavljenost na določeno vrsto tveganja; zato za isto uporabljajo pozavarovanje. To vodi do želene diverzifikacije ali koncentracije tveganja.
Predpisi v zvezi s pozavarovanjem
- V ZDA je ureditev pozavarovalne industrije močno decentralizirana, pri čemer države, v katerih ima pozavarovalnica, dejavnost iste urejajo z analizo bilance stanja pozavarovalnice.
- Tudi če je v različnih državah več hčerinskih družb, ima vsaka država svojo samostojnost, da pripravi poročilo o zdravstvenem stanju pozavarovalnice. Tudi če imajo te hčerinske družbe različne države, jih urejajo tudi države, v katerih imajo dovoljenje za delovanje.
- Uredba ima v ZDA dve obliki. Neposredna ureditev vpliva na podjetja, ki imajo sedež ali dovoljenje za delovanje v kateri koli zvezni državi ZDA; včasih pa lahko zavarovalnice zahtevajo pozavarovanje pri družbah, ki nimajo niti sedeža niti dovoljenja v kateri koli ameriški zvezni državi, zato te niso neposredno, ampak posredno urejene. Te določbe so bile sprejete za preprečitev prekomernega pozavarovanja z nenamerno namero.
Primeri pozavarovalnic
Sledi nekaj znanih podjetij na področju pozavarovanja na svetu:
- Münchenska pozavarovalnica
- Swiss Re Ltd.
- Lloyd's
- Indijska generalna zavarovalnica
- Afriška pozavarovalna korporacija
Zaključek
Pozavarovanje je metoda prenosa tveganj za zavarovalne agencije, ki jim pomaga pri prevzemanju večjega tveganja ali več poslov in tudi zmanjševanju njihove škodne odgovornosti; vendar je panoga zelo regulirana za zaščito vlagateljev in za preprečevanje nepotrebnega tveganja.
V zadnjem času so se razvili tudi alternativni načini pozavarovanja, ki jih zavarovalnice včasih dajejo prednost, ker imajo do njih blage pogoje ali se ukvarjajo s posebnimi vrstami tveganj; vendar je to kompromis med zaščito vlagateljev in prilagodljivostjo.
