Kaj je posojilo za obratna sredstva?
Posojilo za obratna sredstva je posojilo, ki ga podjetje sprejme za financiranje vsakodnevnega poslovanja, kot so sredstva za kratkoročno pokrivanje operativnih potreb podjetja, na primer za plačila dolgov, najemnine ali plačilne liste in ni namenjeno dolgotrajnemu zadovoljevanju potreb kratkoročne naložbe ali sredstva.
Z enostavnimi besedami gre za kratkoročno posojilo, ki ga je podjetje najelo za izpolnitev vsakodnevnih zahtev podjetja. Obratovalni kapital je kratkoročna kapitalska zahteva vsakega podjetja za pokritje vsakodnevnih operativnih stroškov. Vključuje kratkoročne denarne potrebe za nakup surovin ali končnih izdelkov, plačilo stroškov, terjatev, obveznosti do kupcev itd. Likvidnost podjetja lahko merimo z njegovimi obratnimi sredstvi, kar nam pove, da je sposobna izpolniti kratkoročne denarne potrebe / obveznosti.
Cikel obratnega kapitala
Zakaj podjetja zahtevajo posojilo obratnega kapitala?
Razlogov, zakaj se podjetja lahko odločijo za takšna posojila, je lahko veliko -
- Podjetje je morda veliko vlagalo v svoj kapital, zato primanjkuje sredstev za vsakodnevno poslovanje.
- Ne more pretvoriti svojih dolžnikov ali naložb ali ne more prodati po pričakovanjih.
- Nepričakovana denarna zahteva.
- Pomanjkanje sredstev za prevzem novih projektov / prodajnih naročil ali nakup surovin po nižji tržni stopnji.
Vrste posojil za obratna sredstva
Najpogostejše vrste posojil za obratna sredstva, kjer znesek posojila ni zelo pomemben in običajno za mala podjetja.
- Gotovinsko posojilo - gotovinsko posojilo je vrsta bančnega posojanja. Zagotavlja sredstva za zastavo ali hipotetiko blaga. V skladu s to ureditvijo banka določi limit glede na zahteve strank in do katerega lahko stranka črpa sredstva po potrebi. Obresti se ustrezno izračunajo in obračunajo na računu. V primeru neuspešnega odplačila se denar izterja iz blaga, ki je zastavljeno / predpostavljeno.
- Prekoračitev - prekoračitev je zelo podobna gotovinskemu kreditnemu sistemu, le da ni zastave / hipoteke blaga. Tu banka omogoča stranki dvig sredstev, ki presega kreditno mejo stranke. Ta možnost se odobri na pisno zahtevo stranke. Obrestna mera za prekoračitev je višja od obrestne mere za posojila.
Kako določiti višino potrebnega obratnega kapitala?
Obratovalni kapital = kratkoročna sredstva - kratkoročne obveznosti- Kratkoročna sredstva so tista sredstva, ki jih je mogoče pretvoriti v obdobju 12 mesecev, kratkoročne obveznosti pa tiste obveznosti, ki zapadejo v plačilo v 12 mesecih.
- Kratkoročna sredstva vključujejo zaloge surovin, nedokončane proizvodnje, končnih izdelkov, gotovino / stanje na bankah, terjatve in naložbe, ki jih je mogoče pretvoriti v denar v 12 mesecih.
- Kratkoročne obveznosti vključujejo obveznosti do kupcev, neporavnane stroške, davke, ki zapadejo v plačilo v 12 mesecih.
Primer
Razumimo ta obratni kapital s primerom. Naslednje podrobnosti so na voljo v bilanci stanja podjetja XYZ Ltd.
- Zaloge - surovine: 1.000 USD
- Zaloge - nedokončana proizvodnja: 800 USD
- Zaloge končnega blaga: 1.200 USD
- Trenutne naložbe: 4.000 USD
- Kratkoročna posojila: 15.000 USD
- Predplačniški stroški: 2.000 USD
- Kratkoročno posojilo in predujmi: 4.500 USD
- Terjatve do kupcev: 1.500 USD
- Trgovinske obveznosti: 2.500 USD
- Kratkoročne določbe: 2.500 USD
- Druge kratkoročne obveznosti: 5.000 USD
- Osnovna sredstva: 80.000 USD
- Denar in protivrednosti: 10.000 USD
- Predplačilo: 9.000 USD
Za izračun obratnega kapitala bomo najprej izračunali kratkoročna sredstva in kratkoročne obveznosti -
Kratkoročna sredstva
- Kratkoročna sredstva = Zaloge (surovine + nedokončana proizvodnja + končni izdelki) + kratkoročne naložbe + predplačni odhodki + kratkoročna posojila + terjatve do kupcev + denar in njihovi ustrezniki + predujem
- = $ (1.000 + 800 + 1.200 + 4.000 + 2.000 + 4.500 + 1.500 + 10.000 + 9.000)
- = 34.000 USD
Kratkoročne obveznosti
- Kratkoročne obveznosti = kratkoročna posojila + poslovne obveznosti + kratkoročne rezervacije + druge kratkoročne obveznosti
- = $ (15.000 + 2.500 + 2.500 + 5.000)
- = 25.000 USD
Zato bodo obratna sredstva -
- Obratovalni kapital = kratkoročna sredstva - kratkoročne obveznosti
- = 34.000 do 25.000 dolarjev
- = 9.000 USD
Pri izračunu posojila obratnega kapitala je treba upoštevati veliko sodb in ocen. To ne bo pomagalo le pri izposoji ustreznega zneska, ki bo pokrival vse stroške, ampak tudi zmanjšalo obresti za posojilo, ki ga je treba plačati banki. Velika podjetja imajo običajno lastne vire, ki lahko določijo znesek posojila obratnega kapitala. V drugih primerih lahko podjetniki poiščejo zunanjo strokovno pomoč pri podjetjih, ki podjetjem pomagajo pri izpolnjevanju njihovih finančnih potreb.
Prednosti
- Podjetjem ali podjetnikom pomaga, da se osredotočijo na izdatke za kapital, financiranje projektov, širitve, nove izdelke in ideje.
- Glede na kreditno sposobnost je posojilo pri banki enostavno dobiti po nizki obrestni meri.
- Podjetjem pomaga poravnati upnike in druge stroške, kar posledično ohranja dobro ime podjetja in povzroča nemoteno delovanje vsakodnevnega poslovanja.
Slabosti
- Pogosto zahtevo po posojilih za obratni kapital je mogoče razlagati kot neučinkovitost poslovodstva pri obvladovanju kratkoročnih potreb po denarju.
- Kaže tudi na pomanjkanje pozornosti poslovodstva do potreb po obratnem kapitalu in večjo osredotočenost na kapitalske izdatke / širitev.
- Izguba dobrega imena zaradi nezmožnosti pravočasnega plačila upnikom;
- Pogoste zahteve za takšna posojila imajo lahko negativen vpliv in banke tega posojila ne smejo sankcionirati.
